ภาพรวมเชิงเทคนิค: Divergence ชัดเจนใน Timeframe ย่อย
จากการวิเคราะห์กราฟ Timeframe 1H และ 4H พบสัญญาณ “Bearish Divergence” ชัดเจนในทั้ง RSI และ MACD ซึ่งเป็นสัญญาณเตือนถึงแรงเสียดทานในการขึ้นต่อ
โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อราคาทองคำชนแนวต้านสำคัญหลายจุดพร้อมกัน ได้แก่:
- แนวต้านจากเส้นเทรนด์สีขาว (Descending Trendline)
- Supply zone ที่ราคา $3,365–3,380
- แนวต้านแนวนอนแถวระดับ $3,430–$3,438 (Previous high + Volume Profile HVN)
- อยู่ใกล้ขอบบนของช่องขาขึ้น (ascending wedge) ซึ่งเสี่ยงต่อการหลุดลง
อย่างไรก็ดี แนวรับสำคัญอยู่ที่เส้นเทรนด์สีฟ้า (เส้นแนวโน้มย่อยด้านล่างของรูปสามเหลี่ยมที่ราคากำลังแกว่งอยู่)
ซึ่งจะเป็นจุดที่น่าจับตาสำหรับ “buy the dip” หากราคาย่อลงในช่วงต้นสัปดาห์
Timeframe ใหญ่ยังหนุนฝั่ง Long: Engulfing บน Daily & Weekly
แม้ Timeframe ย่อยจะเริ่มอ่อนแรง แต่ภาพใหญ่ยังคงแข็งแกร่ง โดย:
- Timeframe Daily และ Weekly มีแท่ง Bullish Engulfing ยืนยันแนวโน้มเชิงบวก
- ราคายังอยู่เหนือเส้น MA หลัก ๆ เช่น EMA200 (4H) และ EMA50 (Day) ซึ่งบ่งชี้ว่าขาขึ้นระยะกลางยังไม่จบ
ปัจจัยมหภาค (Macro) เสริมโมเมนตัมฝั่งขาขึ้น
1. ความกังวลเรื่องหนี้สาธารณะญี่ปุ่น
- หนี้สาธารณะญี่ปุ่นทะลุ 260% ของ GDP และพันธบัตรรัฐบาลเริ่มขายไม่ออก (JGB Illiquidity)
- ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) อาจต้องเพิ่ม QE หรือลด YCC อีกครั้ง ซึ่งกดค่าเงินเยน และกระตุ้นเงินไหลเข้าทองคำในฐานะ Safe Haven
2. ความตึงเครียดการค้า: ทรัมป์ขู่ขึ้นภาษียุโรป
- ความเป็นไปได้ที่โดนัลด์ ทรัมป์จะขึ้นภาษีนำเข้ารถยนต์จากยุโรปถึง 50% หากชนะเลือกตั้ง
- ความไม่แน่นอนทางการค้าสร้างแรงกดดันต่อเงินยูโร และอาจทำให้ ECB ต้องดำเนินนโยบายการเงินผ่อนคลายเพิ่ม
- มีความเป็นไปได้ที่ยุโรปจะประกาศมาตรการตอบโต้ในวันจันทร์ ทำให้ตลาดการเงินอาจเปิดมาพร้อมความผันผวนสูง
3. พันธบัตรรัฐบาลทั่วโลกเริ่ม “ขายไม่ออก”
- สัญญาณสะท้อนความไม่เชื่อมั่นในภาครัฐและการคลัง
- นักลงทุนอาจหันไปหาทองคำในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยแทนพันธบัตร
กลยุทธ์การเทรด
- Aggressive Buy: หากราคาเปิดตลาดวันจันทร์แล้วย่อลงมาใกล้เส้นเทรนด์สีฟ้า (แนวรับจากกรอบสามเหลี่ยม) พร้อม volume support
- Conservative Buy: รอการ breakout เหนือ $3,438 พร้อมการยืนยันด้วย volume และปิดแท่ง Daily เหนือแนวต้าน
- Stop-loss แนะนำ: ด้านล่างเส้นเทรนด์สีฟ้า หากหลุดอาจกลับตัวเป็นรูปแบบ Falling Wedge หรือ Bear Flag
สรุป
แม้ภาพใน Timeframe ย่อยจะมีแรงขายเข้ามาในระยะสั้น
แต่แนวโน้มกลาง–ยาวยังคงแข็งแรงจากทั้งสัญญาณเทคนิคและปัจจัยมหภาค
จุดเข้าซื้อที่ดีคือการรอย่อตัวมาที่แนวรับเชิงเทคนิค (เช่น เส้นสีฟ้า) หรือรอเบรกเอาท์แนวต้านสำคัญพร้อมแรงหนุนจากข่าวและ volume